Bu hafta piyasalarda ana odak ABD enflasyon verileri, TCMB yılın ikinci Enflasyon Raporu, Trump-Xi zirvesi ve jeopolitik haber akışı olacak. Teknik görünümde hisse endeksleri güçlü kalmaya çalışırken,...
Bu hafta piyasalarda ana odak ABD enflasyon verileri, TCMB yılın ikinci Enflasyon Raporu, Trump-Xi zirvesi ve jeopolitik haber akışı olacak. Teknik görünümde hisse endeksleri güçlü kalmaya çalışırken, değerli metallerde güvenli liman talebi, Brent petrolde arz riski ve ABD 10 yıllık tahvil faizinde yön arayışı öne çıkıyor. Bu nedenle haftanın ana stratejisi, “breakout” seviyelerinin hacim ve momentum teyidiyle izlenmesi olmalı.
BIST 100
Son fiyat: 15.062,65
Destek / direnç seviyeleri: 14.530 / 15.380 / 16.230
BIST 100’de banka ve sanayi hisselerinden gelen destek endeksin ana eğilimini pozitif bölgede tutuyor. 15.380 seviyesi haftalık görünümde ilk kritik direnç olarak öne çıkıyor. Bu seviyenin üzerinde kalıcılık sağlanırsa endekste 15.700–16.230 bandına doğru yeni momentum arayışı güçlenebilir.
Aşağı yönlü senaryoda 14.530 seviyesi ana destek olarak izlenmeli. Bu seviyenin altına sarkma, 14.300–14.000 bandına doğru düzeltme riskini artırabilir.
S&P 500
Son fiyat: 7.398,93
Destek / direnç seviyeleri: 7.250 / 7.476 / 7.552
S&P 500 rekor bölgesine yakın güçlü seyrini koruyor. Endekste 7.476 seviyesi kısa vadeli direnç konumunda. Bu seviyenin üzerinde kapanışlar gelirse 7.552 ve ardından 7.700 bölgesi gündeme gelebilir.
Aşağıda 7.250 seviyesi ilk kritik destek olarak izleniyor. Bu bölgenin altına inilmesi halinde 7.170–7.050 bandına doğru kâr satışı riski artabilir.
Nasdaq 100
Son fiyat: 29.234,99
Destek / direnç seviyeleri: 28.080 / 29.810 / 30.390
Nasdaq 100’de teknoloji ve yapay zekâ teması güçlü kalmaya devam ediyor. Endeks 29.810 direncine yaklaştıkça yeni zirve arayışı daha belirgin hale gelebilir. Bu seviyenin üzerinde 30.390 ve 31.540 hedefleri gündeme gelebilir.
Aşağı yönlü senaryoda 28.080 seviyesi izlenmeli. Bu desteğin altında 27.500–27.000 bandına doğru düzeltme baskısı görülebilir.
XAUUSD / Altın
Son fiyat: 4.715,24
Destek / direnç seviyeleri: 4.555 / 4.820 / 4.924
Altında güvenli liman talebi ve faiz beklentileri fiyatlamayı desteklemeye devam ediyor. 4.820 seviyesi haftanın kritik direnç eşiği olarak öne çıkıyor. Bu seviyenin aşılması halinde 4.924 ve 5.085 bölgesi hedeflenebilir.
Aşağıda 4.555 seviyesi ana destek olarak izleniyor. Bu seviyenin altına sarkılması halinde 4.500–4.420 bandına doğru realizasyon riski oluşabilir.
XAGUSD / Gümüş
Son fiyat: 80,39
Destek / direnç seviyeleri: 74,30 / 84,30 / 88,30
Gümüşte volatilite yüksek kalmaya devam ediyor. Sanayi metali talebi ve güvenli liman etkisi birlikte fiyatlanıyor. 84,30 seviyesi yukarı yönlü hareketin devamı için kritik direnç konumunda.
Bu seviyenin üzerinde 88,30 ve 94,30 bölgesi hedeflenebilir. Aşağıda ise 74,30 seviyesi ana destek. Bu seviyenin altına inilmesi halinde 72,20–70,00 bandına doğru baskı artabilir.
Brent Petrol
Son fiyat: 101,29
Destek / direnç seviyeleri: 93 / 112 / 123
Brent petrolde Hürmüz riski ve arz güvenliği başlığı fiyatlamayı canlı tutuyor. 112 dolar seviyesi yukarı yönlü kırılım için kritik direnç olarak izleniyor. Bu seviyenin üzerinde 123–130 dolar bandına doğru enerji stresi yeniden fiyatlanabilir.
Aşağıda 93 dolar seviyesi ana destek konumunda. Bu seviyenin altına inilmesi halinde 90–86 dolar bandına doğru kısa vadeli rahatlama görülebilir.
DXY / Dolar Endeksi
Son fiyat: 97,78
Destek / direnç seviyeleri: 97,30 / 98,40 / 99,05
Dolar endeksi zayıf bantta hareket ediyor. 98,40 seviyesi kısa vadeli toparlanma için ilk kritik eşik. Bu seviyenin üzerine çıkılması halinde 99,05 ve 99,40 bölgesine doğru güçlenme görülebilir.
Aşağıda 97,30 seviyesi destek olarak izlenmeli. Bu seviyenin altına inilmesi halinde 97,00–96,50 bandına doğru dolar zayıflaması derinleşebilir.
BTC / Bitcoin
Son fiyat: 80.857
Destek / direnç seviyeleri: 78.450 / 83.020 / 85.190
Bitcoin 80 bin dolar üzerinde tutunmaya çalışıyor. 83.020 seviyesi yukarı yönlü hareketin teyidi açısından kritik direnç konumunda. Bu seviyenin üzerinde 85.190 ve 87.400 bölgesi hedeflenebilir.
Aşağıda 78.450 seviyesi ana destek. Bu seviyenin altına inilmesi halinde 76.000–74.000 bandına doğru satış baskısı artabilir.
ABD 10 Yıllık Tahvil Faizi
Son faiz: %4,35
Destek / direnç seviyeleri: %4,29 / %4,44 / %4,53
ABD 10 yıllık tahvil faizinde geri çekilme görülse de yön arayışı sürüyor. %4,44 seviyesi kritik direnç olarak izlenmeli. Bu seviyenin üzerine çıkılması, hisse piyasaları üzerinde yeniden baskı oluşturabilir.
Aşağıda %4,29 seviyesi destek konumunda. Bu seviyenin altına inilmesi halinde %4,25–%4,20 bandına doğru gevşeme, risk iştahını kısa vadede destekleyebilir.
Genel Makro Not
Piyasalar haftaya ABD TÜFE ve ÜFE verileri, TCMB yılın ikinci Enflasyon Raporu ve Trump-Xi zirvesi öncesinde temkinli fakat yön arayan bir görünümle giriyor. Hisse endekslerinde güçlü teknik yapı korunurken, enerji fiyatları ve tahvil faizleri risk iştahı üzerinde belirleyici olmaya devam ediyor.
Bu haftanın üç ana belirleyicisi; ABD enflasyon verilerinin Fed beklentilerini nasıl değiştireceği, TCMB’nin dezenflasyon patikasına ilişkin vereceği mesajlar ve Trump-Xi zirvesinden çıkabilecek ticaret/jeopolitik başlıklar olacak. Özellikle Brent petrolün 100 dolar üzerindeki seyri, altın ve gümüşteki yüksek seviyeler ve ABD 10 yıllık tahvil faizinin yönü, piyasalarda volatilitenin ana kaynağı olabilir.
Teknik tarafta bu hafta “breakout” seviyeleri yakından izlenmeli. Ancak hacim ve momentum teyidi olmayan hareketlerde temkin korunmalı. Ana strateji, destek-direnç kırılımlarını tek başına değil, makro veri akışı ve risk iştahı ile birlikte okumak olmalı.
