Fibabanka Risk Göstergesi: BİST’te Düşük Risk Sürerken Getiri Seçici

Fibabanka risk göstergesi, BIST100, Teknoloji ve Bankacılık endekslerinde düşük risk bölgesinin korunduğunu gösteriyor.
Güçlü aylık getiriler olsa da bazı endekslerde performans tarihsel ortalamanın altında kalıyor.
Gösterge, piyasada yön kadar risk seviyesinin de kritik olmaya devam ettiğine işaret ediyor.

Fibabanka tarafından paylaşılan risk göstergesine göre, 12–18 Ocak 2026 haftasında BIST cephesinde genel risk görünümü kontrollü seyrini sürdürüyor. BIST100, 1 haftalık dönemde düşük riskli bölgede kalmaya devam ederken, modelin düşük risk yönünde ilerlediği son 1 ayda endeks yaklaşık %8,9 değer kazandı. Buna karşın, BIST100’ün bu bölgedeki performansı tarihsel ortalamanın altında bulunuyor.

BIST Teknoloji Endeksi, Fibabanka risk göstergesinde en güçlü ayrışan alanlardan biri olarak öne çıkıyor. Endeks, düşük riskli bölgede bulunduğu 1 aylık dönemde yaklaşık %23,2 değer kazandı. Bu getiri, düşük risk bölgesi için tarihsel ortalamanın üzerinde bir performansa işaret ediyor.

BIST Bankacılık Endeksi, yaşanan dalgalanmanın ardından yeniden düşük riskli bölgeye geçiş yaptı. Son 1 ayda yaklaşık %6,1 yükseliş kaydedilse de, bankacılık endeksinin bu risk seviyesindeki performansı tarihsel ortalamanın altında kalıyor. Bu tablo, bankacılık hisselerinde toparlanmanın sürdüğünü ancak ivmenin sınırlı olduğunu gösteriyor.

BIST Sınai Endeksi tarafında ise risk seviyesi 1 aylık dönemde orta riskli bölgede bulunuyor. Endeks yaklaşık %3,6 değer kazanmış olsa da, bu performans da tarihsel ortalamanın altında seyrediyor.

Altın cephesinde Fibabanka göstergesi bu hafta orta riskli bölgeden düşük riskli yöne doğru bir geçişe işaret etti. Altın fiyatları son 1 haftada yaklaşık %3,2 yükselirken, orta risk bölgesine girildiğinden bu yana elde edilen getiri tarihsel ortalamanın altında kaldı.

Fibabanka’nın risk göstergesi, piyasalarda güçlü bir risk alma iştahından ziyade kontrollü pozisyonlanmanın öne çıktığını ortaya koyuyor. Bu görünüm, kısa vadede endeks genelinden çok sektör ve varlık bazlı ayrışmaların belirleyici olacağına işaret ediyor.